Инвестиционный меморандум

МОЁООО.РФ

Ваша шпаргалка на начальных этапах бизнеса

Ознакомившись с данными статьями вы сможете найти ответы на многие вопросы

Полезные статьи

2012-2013 © МОЁООО.РФ
копирование материалов сайта строго запрещено

Инвестиционный меморандум плана

Инвестиционный меморандум (англ. Offering memorandum) – документ, на основании которого потенциальный инвестор определяет, насколько привлекателен для него тот или иной проект компании. Как правило, меморандум создается на основании уже составленного бизнес-плана и рассчитан на целевую аудиторию внешних пользователей. Главными задачами при создании документа являются описание бизнес-идеи, которая может стать основой для организации высокоприбыльного бизнеса, и бизнес-модели — формата ее воплощения.

Главные вопросы для инвестора

Отличительной особенностью инвестиционного меморандума является четкая артикуляция всех вопросов, которые будут интересовать инвестора в первую очередь:

- содержание бизнес-идеи;
- условия вхождения в бизнес (покупка определенной доли акций либо всего бизнеса);
- размер предусмотренных проектом инвестиций;
- сроки их возвращения;
- объем планируемой чистой прибыли.

Меморандум может быть составлен как в отношении нового, только открывающего бизнес предприятия, так и компании, создающей новое направление своей деятельности, требующее определенного объема финансирования.

Основные разделы меморандума

В настоящее время стандартизированный образец документа отсутствует, вместе с тем, меморандум должен давать исчерпывающее представление об инвестиционном потенциале компании, инвестиционных рисках, ее ликвидности и капиталоемкости. В связи с этим в качестве разделов документа в меморандуме традиционно присутствуют:

Резюме — размещается в самом начале и представляет собой квинтэссенцию дальнейшего подробного описания предприятия с основными финансовыми показателями, объемом предлагаемых инвестору акций или других ценных бумаг, планируемыми объемами дохода и т.д.;

Описание направлений деятельности предприятия;

- актуальная финансовая информация (сводные данные, балансовые отчеты и т.д.);
- возможные факторы риска и способы их устранения;
- информация о расходовании будущих инвестиций;
- информация о текущей политике предприятия относительно дивидендов (порядок выплаты, имеющиеся ограничения по выплатам и т.д.);
- информация о предлагаемых к публичному размещению ценных бумагах (стоимость, характер отношений эмитента и андеррайтеров и т.д.);
- оценка ликвидности компании, достаточности капитала, результатов текущей деятельности со стороны управленческого звена компании;
- другие вопросы.

Разработка инвестиционного меморандума

Создание документа представляет собой процесс, включающий следующие этапы:

- предпроектная подготовка с определением целей проекта, участников процесса, созданием описания проекта и определением состава рабочей группы;

- сбор информации и анализ полученных данных по предприятию;

- подготовка текста меморандума с переводом текста (если инвестор — иностранный).

Подготовить информационный меморандум на высоком профессиональном уровне всегда готовы специалисты нашей компании. Мы осуществим подготовку инвестиционно привлекательного предложения, определив важнейшие для потенциального инвестора акценты проекта, структурировав его должным образом и приведя все необходимые данные по предприятию и планируемым к продаже ценным бумагам.